第36章降龙十八掌求教Python回测码(第1/2页)
2026年5月12日星期二晚上21:00
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【私聊记录】
时间：21:00
降龙十八掌：贝兄，在吗？有点事想私下请教。
我刚刚完成《混沌丹途》新章节的写作，保存文档，正准备休息一会儿，看到了这条消息。降龙十八掌主动私聊，且用“请教”二字，这在他身上极为罕见。我回复。
贝悟得：在。请讲。
降龙十八掌：嗯。这两天，我一直在想明觉说的“战略”和“战术”，还有你之前分享的那些回测数据。我心里其实很矛盾。一方面，我靠技术分析吃饭，这么多年了，也赚过钱，虽然最近不顺，但我不觉得技术分析没用。另一方面，你的回测数据又摆在那里，好像单纯靠技术指标择时，长期确实很难跑赢指数。
降龙十八掌：我之前不服，觉得你回测的策略太简单，不能代表真正的技术分析。但冷静下来想，我自己的那套方法，到底有没有用？有多大的用？能不能经得起时间的考验？我自己从来没验证过。都是凭感觉，觉得这个图形好，那个指标金叉了，就上了。亏了赚了，也大多归咎于运气或者执行不到位。
降龙十八掌：所以，我想，能不能也像你那样，用数据回测一下我自己的方法？看看在历史上，它到底是个什么表现。你说过，任何方法在用于真金白银之前，都应该回测验证。这话，我听进去了。
降龙十八掌：我不会编程，Python更是一窍不通。我看你上次分享的数据，还有图表，应该是用Python做的吧？能不能……教教我？或者，有没有什么简单的办法，能让我自己回测一下？不用太复杂，就从最简单的开始，比如，我就想回测一下“MACD金叉买入、死叉卖出”在全市场的表现，或者回测一下我常用的那个“放量突破平台”形态。我需要看到数据，才能死心，或者才能知道该怎么改进。
他的消息很长，语气诚恳，甚至透着一丝迷茫和渴望。这与他在群里的嚣张形象判若两人。显然，明觉关于“战略”的论述和我之前的回测数据，对他造成了实质性的冲击。他开始怀疑自己多年依赖的“战术”，并试图用更科学的方式去验证和修正。这是一个巨大的进步。
贝悟得：很高兴你能这么想。愿意用数据和回测来检验自己的方法，这是走向理性投资非常重要的一步。这不仅能帮你验证方法的有效性，更能帮你理解方法的局限性、适用条件，以及最重要的——建立合理的收益预期和风险认知。很多人用技术分析亏钱，不是因为技术分析完全无效，而是因为他们对其有效性和适用环境有着不切实际的幻想。
贝悟得：关于Python回测，对于没有编程基础的人来说，确实有一定门槛。但并非没有入门途径。我可以给你几个建议，从易到难。
路径一：使用现成的量化平台（推荐入门）
国内有一些在线的量化平台，提供了图形化界面或者简化的策略编写功能，有些甚至内置了常见的技术指标和回测框架。你不需要自己搭建Python环境，只需要在网页上操作。例如：
聚宽（JoinQuant）、优矿（Uqer）、米筐（Ricequant）等。
优点：入门快，有社区和示例策略，可以快速看到回测结果和图表。
缺点：灵活性可能受限，高级功能可能需要付费，数据可能有一定延迟或需要自己处理。
建议：你可以先注册一个聚宽账号，它对新用户比较友好，有大量的入门教程和策略范例。你可以尝试在它的策略编辑器中，用他们提供的函数，写出你的“MACD金叉死叉”策略，然后回测。这个过程本身，就能让你对回测的要素（买卖信号、仓位、手续费、滑点等）有个直观认识。
路径二：学习基础Python，使用开源回测框架（更灵活，但需投入时间）
如果你有兴趣，且愿意花时间学习，这是更自主的道路。
1.学习基础Python：不需要多深入，掌握变量、循环、条件判断、函数、以及如何安装和使用第三方库即可。网上免费教程很多。
2.选择回测框架：常用的有backtrader，zipline(美股为主)，vn.py(国内衍生品强)等。对于A股，backtrader比较流行，社区资源多。
3.获取数据：需要历史行情数据。可以用tushare、akshare等免费库获取，但通常有频率和数量限制。更完整的数据可能需要购买。
4.编写策略：将你的交易逻辑转化为代码。
5.分析结果：计算收益率、夏普比率、最大回撤、胜率等指标，并绘制图表。
路径三：我提供简化版代码和指南（折中方案）
我可以将我用于之前分享的那些简单回测的Python代码，整理成一个清晰的、有详细注释的版本，并提供一小段示例数据（比如沪深300指数2019-2021年的日线数据），发给你。你可以按照注释，修改其中的策略部分（比如买卖条件），然后运行看结果。但这需要你在自己的电脑上安装Python环境和必要的库（如pandas,numpy,matplotlib）。我可以提供详细的安装和运行步骤。
贝悟得：无论选择哪条路，回测本身都有很多需要注意的陷阱，我简单列举几点：
1.幸存者偏差：回测时使用的是“存活至今”的股票数据。那些已经退市的股票不在其中，这会导致回测结果过于乐观。所以，回测最好基于指数（如沪深300），或者使用包含已退市股票的全市场数据（较难获取）。
2.未来函数：确保你的策略在每一时刻，只使用该时刻及之前的信息。比如，你不能用今天的收盘价作为昨天买入的信号。这在手动回测时容易犯错，在代码中要特别小心。
3.过拟合：不要对着历史数据不断调整参数，直到曲线完美。那样得到的策略在未来很可能失效。回测的目的是检验一个逻辑，而不是制造一个完美拟合历史的“神策”。
4.交易成本：一定要考虑佣金和印花税，对高频策略影响巨大。
5.滑点与流动性：对于小盘股，你的买卖可能无法以预设价格成交，需要设置滑点（假设成交价比信号价差一点）。
6.初始资金与再投资：明确是固定资金还是允许盈利再投资。
贝悟得：我建议你先从路径一开始，在聚宽上尝试回测你的MACD策略，感受一下。如果有兴趣深入，我们再走路径三，我提供代码和指导。这个过程可能会打破你对技术分析的一些美好想象，但也会让你更清楚它的边界在哪里，从而更有效地使用它，或者思考如何将其纳入一个更完整的体系（比如，作为辅助判断工具，而非唯一依据）。
降龙十八掌：这么多门道……我头有点大。不过，你说得对，我得先看看。聚宽是吧？我现在就去注册看看。那个……路径三，你能先把代码和步骤发我吗？我一起看。我电脑里好像装过Python，以前想学爬虫抓数据，没学会就放弃了。这次我想试试。
贝悟得：可以。我整理一下。回测代码本身不长，关键是理解每一步在做什么。我会把代码、数据文件（CSV格式）、以及详细的步骤说明（包括如何安装库、如何运行）打包成一个压缩文件发给你。预计明天晚上可以给你。在这之前，你可以先摸索一下聚宽。
降龙十八掌：好，谢谢！贝兄，说实话，我以前觉得你这人挺装的，搞一堆理论。但这段时间看下来，你至少是认真的，而且愿意分享。我虽然还不完全认同你那套“乌龟流”，但我觉得，用数据验证自己的想法，这个方向没错。不管回测结果怎么样，我都认。
贝悟得：能这么想就很好。投资是一场无限游戏，我们的对手不是彼此，而是市场的无常和自身的弱点。用数据武装自己，减少无知，这是最有力的武器之一。明天晚上联系。
结束私聊，我开始整理代码。我将之前用于回测MACD、RSI等策略的脚本找出来，这是一段相对简单的Python代码，使用pandas进行数据处理，用matplotlib绘图。我仔细添加了注释，解释了每个步骤的目的，以及如何修改策略逻辑。
策略部分，我保留了MACD金叉死叉的示例，但将核心信号生成部分用明显的注释标出，方便他替换成自己的逻辑。例如：
#==========策略逻辑：这部分需要你根据你的方法修改==========
#示例：MACD金叉买入，死叉卖出
data['Signal']=0#1为买入，-1为卖出，0为持有
#计算MACD（这里使用talib库，你需要安装，或者用其他方法计算）
#假设已经计算了macd,macd_signal
#金叉：MACD上穿信号线
data.loc[macd>macd_signal,'Signal']=1
#死叉：MACD下穿信号线
data.loc[macd<macd_signal,'Signal']=-1
#注意：这里只是简单示例，实际策略需要考虑持仓状态、避免连续交易等
#==========策略逻辑结束==========
我将沪深300指数2019-2023年的日线数据（开盘、最高、最低、收盘、成交量）整理成一个CSV文件。然后，我写了一个详细的README.txt，内容包括：
1.所需Python库及安装命令（pipinstallpandasnumpymatplotlib）。
2.如何运行脚本。
3.如何修改策略部分。
4.如何解读输出结果（最终资产、年化收益、最大回撤、胜率、交易次数等）。
5.提醒他注意的陷阱（再次强调幸存者偏差、未来函数等）。
我将代码文件、数据文件和说明文档打包，准备第二天晚上发给他。
处理完这些，已是深夜。但我感到一种满足。这不是炫耀，而是一种“道”的传播。如果降龙十八掌能通过这次回测，真正理解他的“技术”在历史长河中的概率分布，那么无论他最终选择坚持还是放弃，他的投资决策都将建立在更坚实的基础上。这比我直接说服他接受我的体系，更有价值。
（八掌求教Python回测码(第2/2页)
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时间：5月13日星期三晚上20:00
我如约将压缩包通过微信文件发送给降龙十八掌，并附言：“文件已发，内含说明。建议先通读说明，再尝试运行。有任何问题随时问。从简单策略开始，别想一口吃成胖子。”
降龙十八掌：收到！太感谢了！我今晚就研究。对了，我昨天在聚宽上试着回测了MACD金叉死叉，用的沪深300，从2019到2023年，结果……确实不怎么样。年化收益是负的，最大回撤20%多，胜率40%多点。跟你的数据差不多。我心里……有点凉。
贝悟得：数据不会说谎。感受到“凉意”是正常的，这说明你开始正视现实，而不是活在幻想里。但这并不意味着技术分析毫无价值。它可能作为辅助工具，或者在特定市场环境下（如强趋势市）有效，但作为一个独立的、全仓进出的择时系统，长期期望收益可能很低，甚至为负。你现在回测的这个简单策略，是技术分析中最基础的应用之一。你的独家方法，或许有不同。用我给的代码，回测一下你自己的方法看看。记住，重点是理解，而不是追求一个“高收益”的回测曲线。
降龙十八掌：明白。我先看你给的代码。谢了。
我没有再打扰他。我知道，接下来的几天，他可能会面对一段“信仰动摇”的艰难时期。但这是成长的必经之路。
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【群聊记录-5月14日周四收盘后】
时间：15:20
锅王：对决第十一周。市场震荡，我的三只股票一涨两跌，总收益-1%。你那乌龟账户呢？@贝悟得
明觉：市场平淡，心绪亦平。网格无触发，记录如常。然见降龙兄近日沉默，不知其“战略”思考可有进展？
老金：我的小网格这周触发一次买入，成本又降了一点点。感觉不错。降龙兄可能在闭关研究？
无所不晓：（发截图，本周屏幕使用时间均值15分钟）控制得还行。观察仓那只股涨到10%了，我没卖，想试试能拿多久。没看消息，没开新仓。
贝悟得：本周各账户平稳，M公司微涨，无操作。对决账户总收益+1.0%。@降龙十八掌可能在忙。
降龙十八掌：（在收盘后近一小时才出现）在。这几天在折腾Python和回测。贝兄给的代码跑通了，数据也能看到。我试着回测了我最常用的一个形态——“底部放量长阳后，回踩5日线买入，跌破20日线卖出”。用的是XX科技（我重仓那只）过去五年的数据。
降龙十八掌：结果……我发个图吧。
（降龙十八掌发送了一张回测结果图的截图，比较模糊，但能看出净值曲线、回撤图和几个关键指标）
初始资金：100000
最终资金：约118000
总收益率：18%
年化收益率：约3.4%
最大回撤：-28%
胜率：48%
交易次数：22次
对比基准（买入持有）：该股票过去五年涨幅约-15%（因近期大跌）。
降龙十八掌：看吧，我的方法，在过去五年里，用在这只股票上，跑赢了买入持有（它跌了15%，我方法赚了18%），而且躲过了最大的下跌。但是……年化才3.4%，比银行理财高不了多少，最大回撤28%，吓死人。胜率不到一半。而且，这是在我最熟悉、自认为把握最大的形态上。如果应用到其他股票，或者全市场，可能更差。
降龙十八掌：贝兄，明觉兄，你们说得对。我太依赖“感觉”和“经验”了。数据告诉我，我这套东西，也许能让我比死扛少亏点，甚至在震荡市里赚点小钱，但它根本谈不上是什么“必胜法”，收益低，波动大，需要持续盯盘和承受巨大心理压力。我之前全仓搞，真是……不知死活。
他的语气充满了失落，但更多的是清醒后的震撼。数据的力量是直观的。他亲眼看到，自己奉为圭臬的方法，在历史数据中的真实表现是如此“平庸”甚至“低效”。
明觉：降龙兄能躬身自省，以数据为镜，此诚可贵。今见实据，当知“技术”之局限，亦明“体系”之必要。此法虽未尽善，然已优于盲目持有，此亦是汝之积累。若能以此为基础，辅以仓位管理、风险控制，或可成汝“战略”之一环。
老金：佩服你敢拿自己的方法去回测。我都不敢回测我买白酒的理由，怕结果太惨。但你这结果，至少是正收益，而且跑赢了指数（虽然指数是跌的）。这说明你的方法不是完全没用，但需要改进，不能全靠它。
锅王：年化3.4%，回撤28%……这性价比太低了。还不如我的分散持有。不过，你敢测，敢拿出来，这点我服。
无所不晓：看来什么方法都不能保证赚钱啊……
贝悟得：降龙兄，这个结果非常有价值。它没有完全否定你的技术分析，但给了你一个量化的评估：
1.它有一定alpha能力：在这个案例中，它跑赢了买入持有（虽然基准是负收益）。这说明你的形态识别，可能确实捕捉到了一些短期动能或支撑，并非完全随机。
2.但它不是圣杯：年化收益低，回撤大，胜率低，交易频率不低。这意味着，你不能依赖它作为唯一的获利手段，更不能基于它进行重仓、高杠杆的操作。
3.它需要体系支撑：这个策略可以作为你“交易系统”中的一个信号过滤器或入场辅助工具，但必须结合：
严格的仓位管理（比如，用此信号买入时，仓位多少？是否分批？）。
明确的风险控制（止损位？单笔最大亏损？）。
更宏观的择时或选股（在什么市场环境下使用？用于什么类型的股票？）。
良好的执行力（避免情绪干扰）。
贝悟得：你现在要做的，不是抛弃技术分析，而是重新定位它。将它从“投资的核心”降级为“工具箱里的一件工具”，并在一个更完整的、包含仓位管理和风险控制的“战略框架”内使用它。你可以尝试回测：当这个信号出现时，你只投入10%的仓位，并且设置-8%的止损，结果会怎样？或者，只在指数处于上升趋势时使用这个信号，结果又如何？回测可以帮助你优化这些参数，但切记避免过拟合。
降龙十八掌：我懂了。谢谢贝兄，谢谢大家。我这几天心情挺复杂的，感觉自己以前像个傻子。但好像又看到了新的方向。技术分析我还是会用，但不会再迷信了。我会好好想想，怎么把它跟仓位、风控结合起来，搞一个我自己的“小体系”。另外，Python我还得学，回测太有用了。
明觉：善！迷途知返，善莫大焉。此番经历，于降龙兄而言，不啻于一次“悟道”。投资之途，便是不断“破执”之过程。破“技术万能”之执，方可入“体系致胜”之门。祝贺。
群里围绕降龙十八掌的回测结果又讨论了一会儿，气氛积极。锅王甚至也问了一句聚宽怎么用。老金表示，虽然看不懂代码，但看到降龙的结果，他更加坚信“体系”和“风控”的重要性了。
我默默看着，没有再多言。
种子已经播下，并且开始发芽。
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时间：晚上，写作。
在《混沌丹途》的世界里，林枫听闻，那位曾沉迷赌石、后被他引导以“观察记录”之法逐步摆脱心魔的散修，近日有了新的突破。此人不再妄想一眼看透原石，而是将林枫所授的《矿物初解》与自己的经验结合，系统记录了数百块不同产地、不同纹理原石的详细数据——重量、密度、灵气波动范围、常见伴生矿物等等，并跟踪了其中部分被买走解开的原石的实际结果。
他耗费大量时间，将这些数据整理、对比、分析，试图找出某些特征与出玉概率、品质之间的微弱关联。这个过程枯燥无比，毫无赌石瞬间的刺激，但他坚持了下来。
这日，他找到林枫，有些激动又有些忐忑地展示他的“研究笔记”：“林兄，我按你的法子，记录了这么多。我发现，虽然还是没法百分百确定，但某些组合特征下，出好玉的概率似乎确实比瞎蒙高那么一两成。而且，更重要的是，我知道哪些特征根本是瞎扯淡，以前总被骗。”
林枫仔细看了他的记录，虽然方法粗糙，数据也可能有偏，但这份愿意用“数据”和“记录”去替代“感觉”和“传闻”的态度，已是非凡的进步。他鼓励道：“道兄已入门径。此一二成之概率提升，看似微小，然长久积累，加之仓位控制（每次只投入小部分资金试探），足以让你在此行当安身立命，远胜以往十赌九输。切记，此乃‘术’，用之需有‘道’（风险控制、资金管理）相佐。”
那散修重重叩首：“我明白了！谢林师指点迷津！我以往所谓‘眼力’，尽是虚妄。今后，我便以此‘笨办法’为基，绝不再妄逞‘匹夫之勇’。”
林枫扶起他，心中欣慰。他知道，这位散修虽然离真正的“道”还很远，但已经走上了正确的道路——用系统性的观察和数据，去对抗不确定性，并接受不完美的概率，而非追求虚幻的确定性。这，便是理性与迷信的分野。
写完这一段，我保存文档。
窗外，月华如水。
“降龙十八掌”的Python回测之旅，与小说中散修的“数据记录”，形成了跨越时空的呼应。
他们都在试图用理性、用数据、用系统，去拷问和修正自己曾经深信不疑的“经验”和“感觉”。
这个过程可能是痛苦的，因为它意味着打破旧我。
但唯有如此，新的、更坚实的认知大厦，才有可能在废墟上重建。
我的代码，成了他打破旧我的第一把锤子。
而他的转变，也让我看到了“道”的传播，并非一定要对方全盘接受自己的体系，而是点燃其心中“理性求证”与“系统思考”的火种。
这火种一旦点燃，便会自己寻找燃料，照亮属于他自己的投资（修行）之路。
夜已深，万籁俱寂。
但我知道，在某些电脑屏幕前，理性的火光正在悄然跃动。
这，便足够了。